خبرداری یو سټینټ لاسلیک کوي چې خطرناکې سیمې کې به تجارت شي
که د شرکت محاسبه 50 ځله عايدات وي، د بیلګې په توګه، دا احتمال لري چې د یوې شرکت په پرتله چې د 10 ځلو عوایدو لپاره تجارت کوي.
که څه هم ځینې پانګوالان پدې باور دي چې د پلور بازار ګټور دی او منځنۍ پانګه اچوونکي به دومره ډیره چټکه معلومات ونه لري چې د قیمتي زیرمو پیژندلو لپاره به ډیر ژر چټک معلومات ولری ځکه چې دا د بیې بیې په فوري توګه واقع کیږي، بنسټیز شنونکي باور لري چې تاسو به په بازار کې د پانګې اچونې له کبله په ډیری وختونو کې یا د پام وړ زیرمې پیدا کړئ بې عدالتي.
نو، تاسو څنګه کولای شئ ووایې که یوه ذخیره لوړه وي؟ د ګټورو معجزو مختلف ډولونه شتون لري چې کیدای شي نږدې نظر وګڼل شي. دا ګټور دی چې د شرکت راپور کلینیک ، 10-K ډاټا کول ، د عوایدو بیان ، بیلانس پاڼه ، او نور افشاء کولو لپاره د اسانتیا وړ معلوماتو په کارولو سره د شرکت عملیات احساس احساس کړي.
که څه هم ډیری پانګه اچوونکي په P / E نسبت تکیه کوي، که تاسو د یوڅه ژورې ډوډۍ په لټه کې یاست، د دې آزموینې نورې الرې شتون لري چې ایا د ذخیره ډیریدو زیاتوالی.
د PEG یا لیزاډډ وګورئ - د تعقیب شوي پیی رتبې
دا دوه محاسبه په ډیری حاالتو کې ګټور وي مګر ممکن لږ کم استثنا ولري چې د وخت له وخته ډک وي. لومړی، د هرې ونډې، بشپړ سست کول، په راتلونکو څو کلونو کې د عوایدو وروسته وروسته تمه کیده وګورئ. بل، د سټاک پر قیمت د عایداتو عواید وګورئ.
د دې دوو ارقامو کارول، تاسو کولی شئ د PEG نسبت په نوم یادیږي، د دې فورمول په کارولو سره:
د PEG نسبت = P / E نسبت / د شرکت عواید د ودې کچه
که چیرې ساکس د ونډې تادیه وکړي، نو تاسو غواړئ د لیسډ سیسټم شوي پیګ تناسب فارمولا څخه کار واخلئ:
د ونډې تخصیص شوی PEG تناسب = P / E نسبت / (د عاید وده + د لیزډ محصول)
د مطلق پاسپورټ چې ډیری خلک یې په پام کې نیولو سره غواړي 2 د تناسب دی. په دې حالت کې، ټیټ ټیټه کچه، په 1 یا په هغه کې د هر څه سره ښه معامله ګڼل کیږي. بیا بیا، استثناوې شتون لري، لکه څنګه چې یو پانګه وال د ډیری صنعت تجربې تجربه کېدای شي د ساککلیکي سوداګرۍ بدلولو ځای ونیسي او پریکړه وکړي چې د عوایدو اټکل خورا محافظه کار دی. که څه هم یو وضعیت کېدای شي د لومړي نظر په پرتله ډیر روښانه وي، نو د نوي پانګه اچوونکي لپاره، دا عمومي واک کولی شي د ډیرو غیر ضروري زیانونو په وړاندې دفاع وکړي.
د تناسب لواسطه د فیصده فیصده وګورئ
تاسو ممکن ومومئ چې د بیالبیلو محصوالتو د ونډې ګټه د ټیټ مهاله تاریخي حد 20 فیصده کې ده. که چېرې سوداګریز یا سکټور یا صنعت د ګړندۍ بدلون دوره کې وي یا په خپل سوداګریزه نمونه کې یا اقتصادي ځواکونه په کار کې پاتې وي، د شرکت اصلي عملیات د وخت په تېرېدو سره د ځینې ثبات ثبات ښودلو لپاره، د منصفانه مناسب پایلو سره د ځانګړو شرایطو لاندې.
دا هغه ده چې د ساک مارکیټ بې ثباته وي مګر د ډیرو سوداګریزو عملیاتي عملیاتي تجربه، په ډیرو مواردو کې، لږترلږه ثبات راولي، لږ تر لږه د ټول اقتصادي سایټونو اندازه چې د ذخیره ارزښت په پرتله ښودل شوي اندازه کوي.
دا د پانګې اچونې ګټې لپاره کارول کیدی شي. د شیورون په څیر یو شرکت واخلئ. په ټوله نړۍ کې بیرته وګورئ، هر کله چې د شیورون د ونډې حاصلات د 2.00 څخه کم وي، پانګه اچوونکي باید په محتاط وساتل شي ځکه چې شرکت خورا زیاتوالی ومومي. په ورته وخت کې، هر کله چې دا د 3.50٪ څخه تر 4.00 سلنې پورې رسیدلی و، نو دا په بله بڼه د پام وړ تعقیب کړ. د ونډې ګټې، په بل عبارت، د اشارې په توګه خدمت کړی . دا د لږ تجربه لرونکو پانګوالو لپاره یوه لاره وه چې د سوداګرۍ ګټې سره تړاو لري، او د پیچلو ډیری پیچلیو ډډه کول چې د GAAP معیارونو الندې د مالي معلوماتو سره معامله کیدی شي پیدا شي.
د وخت په تیریدو سره د شرکت د ونډې ګټه وڅیړئ او وګورئ، د تاریخي ونډې نقشه د څو مودې په اوږدو کې نقشه کړئ، او بیا چارټ 5 مساوي تخصیص ته وویشئ. هر کله چې د ونډې حاصل د ټیټ کانتیلینټ څخه راټیټ شي، ویری شئ. د نورو میتودونو په څیر، دا یو بشپړ نه دی. بريالي شرکتونه ناڅاپي ستونزې ته ځي او ناکام دي. خراب کاروبار خپل ځانونه په شا او خواشینوي.
په اوسط ډول، کله چې د محافظت لرونکي پانګې اچونې وروسته د لوړ کیفیت، نیل چپ، د ونډې ورکړې ذخیره، د ښه کیفیت د یوې برخې په توګه، دا تګلاره ښایي یو ښه پایلې رامنځته کړي. دا کولی شي پانګه اچونکي مجبور کړي چې د میکانیزم الرې چارې په منظم ډول پرمخ وړل کیږي، په منظم ډول د انډول فنډونو کې پانګونه وکړي، ایا بازار بازار یا پورته دی که نه.
د سایکلکل صنعت د معیشت ارزونه
ځینې شرکتونه لکه د کور جوړونکي، د موټرو تولید کونکي، او دسپیل ملزونه ځانګړي ځانګړتیاوې لري. دا کاروبارونه د اقتصادي کمښتونو په دوره کې د ګټو کموالی تجربه کوي، او د اقتصادي پراختیا په دوره کې د ګټې په برخه کې لویې لاسته راوړنې لري. کله چې وروستی پیښیږي، ځینې پانګه اچوونکي د هغه څه په اساس چې د مخ په زیاتیدو عایداتو، ټیټ پی / ای نسبتونو، او په ځینو مواردو کې، لویې ونډې لیدل کیږي.
دا حالتونه چې د ارزښت جال پیژندل کیدی شي خطرناک وي. دوی د اقتصادي پراختیا د چټکې پایې پای ته رسیږي او کولی شي غیرقانوني پانګه اچوونکي وپیژني. فصل شوي پانګه اچوونکي به دا ومني چې په واقعیت کې، د دې شرکتونو P / E نسبت ډیر دي، د دوی په پرتله ډیر لوړ دي.
د عايداتو ساتنه وګورئ
د زیرمې عایدات په پرتله د خزانې د بانډ حاصلاتو سره مقایسه کولی شي د تعصب شوي ذخیره لپاره آزموینه کې بل اشاره چمتو کړي. هرکله چې د خزانې د محصول حاصلات د عوایدو تولید له 3 څخه تر 1 زیات وي، د غرونو لپاره چلیږي. د دې فورمې کارولو له لارې محاسبه کړئ:
(د 30 کلونو د خزانې بانډ حاصل / 2) / د هرې ونډې په بشپړه توګه کموالی راغلی
د مثال په توګه، که چیرې یو شرکت د ټیټ شوي EPS کې هرې $ 1.00 ډالر ترالسه کړي، او د 30 کلونو د خزانې بانډ حاصل 5.00 فیصده وي، ازمایښت به ډیر لوړ ذخیره وښيي که چیری تاسو په فی ونډه 40.00 ډالر یا ډیر شی ورکړې. دا یو سرغړونه وایی چې ستاسو بیرته ستنیدنې ممکن غیر معمولی توقع وي.
د خزانې د بند محصول د 3 څخه تر 1 پورې د عایداتو زیاتوالی په هر لسیزو کې یوازې څو ځلې پیښ شوی، مګر دا تقریبا هیڅکله یو ښه شی نه دی. که چیرې دا د محصوالتو ذخیره کیږي، د ذخیره بازار به په مجموع کې د Gross National Products، یا GNP سره خورا لوړ وي، دا د لوی اقتصادي خبردارۍ نښه ده چې ارزښتونه یې د اقتصادي اقتصادي حقیقت څخه جلا شوي دي.
که څه هم د اقتصادي سایټونو د سمون لپاره مه هیر مه کوئ. د بیلګې په توګه، د 2001 کال د سپتامبر د 11 مې نېټې څخه وروسته، د ډیرو نورو لویو سوداګریزو لویو لویو لیکنو درلودلو پایله درلوده چې نتیجه یې د پیسو عواید او د P / E نسبت لوړ دي. شرکتونه په راتلونکو کلونو کې ثبات موندلی ځکه چې په ډیری قضیو کې د دوی اصلي عملیاتونو لپاره هیڅ ډول زیان نه دی رسیدلی.
په خپل پورتني فولیو کې پراخې ذخیرې
دا د پانګوالو لپاره مهم دی چې د یوې زیرمې پیرودولو څخه انکار وکړي چې د پیسو پلورلو څخه ډډه وکړي او د هغه پلور پلور رد کولو څخه انکار وکړئ چې تاسو یې په عارضي ډول خپل ځان ته رسیدلي. ډیری دلیلونه شتون لري چې ذمه وار پانګه اچوونکي نشي کولی د بیالبیلو محصوالتو پلورل چې په خپل پورګرافیو کې وپلوري، پدې کې ډیری یې د فرصت لګښت او د مالیاتو مقرراتو په اړه د سوداګرۍ پرېکړې شاملې دي. هغه وویل، دا یو څه دی چې یو څه ونیسي چې ممکن ستاسو د محافظت اټکل شوي داخلي ارزښت په پرتله 25 سلنه لوړ کړي، او بل یې په بشپړ ډول که تاسو د ارزښت سره زیرمه ساتل کیدی نو دا فاسد شوي چې دوی په سمه بازار کې هیڅ احساس نلري.
د نوی پانګوالو سره یو خطر یو ځل بیا د سوداګرۍ لپاره تمایل دی. کله چې تاسو په لوی تجارت کې د ونډې مالکیت لرئ، چې احتمال یې د مساوي لوړ لوړتیا، د شتمنیو لوړ عاید ، او / یا د استخدام شوې پانګې په اړه ستره بیرته ستنیدنه، د ذخیرې داخلي ارزښت ممکن د وخت په تېرېدو سره وده وکړي. دا ډیری وخت د شرکت د ذخیره کولو لپاره د برخې اخیستلو لپاره غلط دی ځکه کیدی شي چې د وخت له وخته یو څه پیسې ترلاسه کړي. د کوک کولا او پیپسیکو دوه راستنیدونکو ته وګورئ، حتی که څه هم د پلور قیمت په وختونو کې کم شوی، یو پانګه وال به د هغې د ونډې پلورلو وروسته وروسته په افسوس سره ډک شوی.
بیلانس مالیه، پانګه اچونه، یا مالي خدمتونه او مشورې ندي چمتو کوي. معلومات د پانګونې اهدافو، د خطر خطر زغم یا د کوم ځانګړي پانګه اچوونکي مالي حالت په پام کې نیولو پرته او پرته له دې چې د ټولو پانګوالو لپاره مناسب نه وي معلومات وړاندې کیږي وړاندې کیږي. مخکینی فعالیت د راتلونکي پایلو اشاره نده. په پانګونې کې د پرنسپل ممکن امکانات په شمول د خطر خطر شامل دي.